Impacto de las tasas de interés en las hipotecas en Francia
¿Cuál es el recorte clave de tipos del BCE?
El 6 de junio de 2024, el BCE anunció un recorte de tipos, reduciendo la tasa de refinanciación del 4% al 3,75%. Este tipo es crucial porque determina el coste al que los bancos piden prestado dinero al BCE. A su vez, esto influye en las tasas de interés ofrecidas a los prestatarios.
Esta caída, aunque moderada, marca un punto de inflexión tras varias subidas sucesivas de tipos, después de que los tipos hipotecarios se cuadriplicaran entre 2022 y 2023.
La evolución de los precios inmobiliarios en Francia
En 2023, las tasas hipotecarias promedio alcanzarán niveles récord de alrededor del 4%. Sin embargo, desde principios de 2024 ha comenzado un lento descenso, con una tasa promedio estimada actualmente entre 3,45% y 3,55% en 20 años.
Para un préstamo hipotecario a 15 años, las mejores tasas negociadas pueden bajar al 3,4%, y a más de 25 años, hasta el 3,8%. Sin embargo, incluso con esta disminución, es poco probable que se regrese a las tasas históricamente bajas observadas entre 2017 y 2022, que en ocasiones cayeron por debajo del 1,5%.
¿Qué impacto tiene sobre los prestatarios?
Aumento del poder adquisitivo inmobiliario
La caída de los tipos es una buena noticia para los compradores potenciales. De hecho, tasas más bajas significan pagos mensuales más bajos, lo que aumenta su capacidad de endeudamiento. Por ejemplo, un préstamo de 200.000 euros a 20 años al 3,7% (en lugar del 4%) puede generar un ahorro de entre 20 y 40 euros al mes.
Un incentivo para endeudarse a pesar de un contexto económico tenso
A pesar de estas buenas noticias para los prestatarios, los bancos se mantienen cautelosos. La desaceleración económica y la persistente inflación les están animando a moderar los recortes de tipos que aplican para preservar sus márgenes.
Además, la reciente rebaja de la calificación crediticia de Francia por parte de Standard & Poor’s podría ralentizar aún más el recorte de tipos, ya que aumenta los riesgos percibidos por los prestamistas.
¿Qué hacer si tienes un proyecto inmobiliario?
Si está considerando comprar una propiedad o renegociar su hipoteca, ahora es el momento de estar atento a los cambios en las tasas. La reciente crisis abre oportunidades para obtener mejor financiación, pero es crucial comparar las ofertas bancarias y preparar un caso sólido. De hecho, cada banco ajusta sus tarifas en función de sus estrategias comerciales y objetivos de captación de clientes.
Para aquellos que se encuentran en las etapas avanzadas de su proyecto, puede ser conveniente consultar a un corredor de bienes raíces para maximizar sus posibilidades de obtener la mejor tarifa posible.
Una señal positiva, pero precaución.
El recorte de los tipos oficiales por parte del BCE es una buena noticia para los prestatarios inmobiliarios en Francia, y se espera que los tipos de interés sigan cayendo ligeramente en los próximos meses. Sin embargo, el contexto económico sigue siendo frágil y los bancos están adaptando sus ofertas con cautela. Si tienes un proyecto inmobiliario, este es el momento ideal para renegociar o lanzar tu crédito, siempre que compares cuidadosamente las ofertas y estés atento a las condiciones del mercado.
